2015年中國半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)全景觀察：不能總做歐美產(chǎn)業(yè)的搬運(yùn)工

?

“中國就是主戰(zhàn)場，只有贏了中國才能贏世界” 華登國際董事總經(jīng)理黃慶非常堅(jiān)定，“中國半導(dǎo)體做得最多的一件事情就是搬，把歐美產(chǎn)業(yè)平移到中國。全球半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)發(fā)展并不快，但由于我們在搬，所以能夠保持一個(gè)兩位數(shù)的成長。以前我們想重新造一個(gè)產(chǎn)業(yè)出來，現(xiàn)在我們是在搬一個(gè)行業(yè)，以后他們（注，指歐美半導(dǎo)體公司）會(huì)自己過來。未來五到十年，中國半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)一定會(huì)繼續(xù)欣欣向榮！”

“我還記得當(dāng)年(注：五年前）曾經(jīng)有人取笑過內(nèi)地半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)，說我們總共兩百多家設(shè)計(jì)公司，所有的銷售加起來都不到中國臺(tái)灣一家聯(lián)發(fā)科，我相信當(dāng)年講這句話的人今天不能說同一句話了，”中芯國際市場銷售資深副總裁許天燊說道，“我們跟國外水平還是有一定的差距，但是我們的成長，把差距拉近了很多,?這是有目共睹的。”

中芯國際市場銷售資深副總裁許天燊

對于全球集成電路（IC）設(shè)計(jì)業(yè)來說，2015 年并不是一個(gè)好年景。根據(jù) IC Insights 的預(yù)測，2015 年全球 IC 設(shè)計(jì)企業(yè)總銷售額將出現(xiàn)同比下降，而且會(huì)歷史上第二次出現(xiàn)銷售額增長率低于整合元件制造商（IDM）增長率，不僅如此，中國 2015 年經(jīng)濟(jì)增速預(yù)計(jì)不到 7%。在這樣的背景下，中國集成電路設(shè)計(jì)業(yè)取得的成績顯得尤為出色，全行業(yè) 2015 年銷售額預(yù)計(jì)將達(dá)到 1234.16 億元(注：此為中國半導(dǎo)體行業(yè)協(xié)會(huì)集成電路設(shè)計(jì)分會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，部分公司的營業(yè)額并未經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審核，所以實(shí)際數(shù)據(jù)會(huì)與協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)結(jié)果有差別），同比增長 25.62%。

不過區(qū)域發(fā)展上，長三角遭遇成長的煩惱，增速僅有個(gè)位數(shù)，歷史上第一次被珠三角超越。珠三角 2015 年銷售額同比增長 46.07%，這樣的狂飆突進(jìn)，并不是只有海思半導(dǎo)體一家的貢獻(xiàn)，雖然海思半導(dǎo)體 2015 年增加的銷售額比大陸第三大設(shè)計(jì)公司總銷售額還高，但去除海思 2015 年銷售額增長，整個(gè)珠三角銷售增長率仍然高達(dá) 20%以上。

?

?

注：此為集成電路設(shè)計(jì)分會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)

2015 年大陸前十大設(shè)計(jì)企業(yè)深圳有三家入榜，其中同比增速最慢的就是海思半導(dǎo)體，“僅”為 50.68%，其余兩家增速分別為 100%和 89.17%。珠三角強(qiáng)大的系統(tǒng)設(shè)計(jì)制造配套與更活躍的系統(tǒng)整機(jī)創(chuàng)業(yè)氛圍，對于 IC 設(shè)計(jì)企業(yè)的有力支撐作用正在顯現(xiàn)出來，雖然長三角整個(gè)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈的配套更完善，但如果不以更積極的對策來應(yīng)對，被珠三角繼續(xù)拉開距離極有可能。

注：此為集成電路設(shè)計(jì)分會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)

?

?

資本、資本、資本
2015 年全球半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的關(guān)鍵詞，“并購”或者“資本”應(yīng)該列于首位。從國際上來看，并購金額超過 1000 億美元，創(chuàng)出歷史新高，百億美元級別以上的并購達(dá)到四起；從國內(nèi)來看，《國家集成電路產(chǎn)業(yè)發(fā)展推進(jìn)綱要》（以下簡稱“綱要”）出臺(tái)以后，半導(dǎo)體資本形成了三大勢力，以國家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金為代表的國家隊(duì)、各個(gè)地方政府成立的集成電路產(chǎn)業(yè)基金以及清華紫光為代表的社會(huì)資本，資本的活躍給中國的半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)帶來了活力。

以國家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金（一般簡稱“大基金”）為例，據(jù)華芯投資高松濤表示，過去一年，大基金決策通過 25 個(gè)項(xiàng)目，承諾投資 392 億元，實(shí)現(xiàn)投資 168 億元，在 2015 年余下的兩周左右的時(shí)間里，大基金還會(huì)推進(jìn)工作，預(yù)計(jì)今年實(shí)現(xiàn)投資額將達(dá)到 250 億元左右。

紫光集團(tuán)在半導(dǎo)體投資方面更是風(fēng)生水起，在收入展訊與銳迪科之后，紫光今年動(dòng)作頻頻，觸角遍及半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈設(shè)計(jì)、制造與封測全部環(huán)節(jié)，在大家討論建立虛擬 IDM 之時(shí)，紫光已經(jīng)在意圖構(gòu)建屬于自己的真實(shí) IDM 產(chǎn)業(yè)群。

不過也有人覺得國內(nèi)現(xiàn)在的整合速度還不夠快，“國內(nèi)并購發(fā)生得太慢了，Avago（安華高）與 Broadcom（博通）都可以并購，還有什么公司不能并購呢？兩家排名全球前十大的設(shè)計(jì)公司，幾百億美元都并購了，那我們還在堅(jiān)持什么？最重要的是怎么樣做大做強(qiáng)做實(shí)，你當(dāng)領(lǐng)導(dǎo)還是我當(dāng)領(lǐng)導(dǎo)都不重要，企業(yè)成功了大家就都成功了，”? 臺(tái)積電中國區(qū)業(yè)務(wù)發(fā)展副總經(jīng)理羅鎮(zhèn)球說道，“人家合并就上去了，咱們國內(nèi)兩家排名一百多的還在互相打，其實(shí)沒有必要。需要一些力量去推動(dòng)，要鼓勵(lì)進(jìn)行并購?！?/p>

臺(tái)積電中國業(yè)務(wù)發(fā)展副總經(jīng)理羅鎮(zhèn)球

根據(jù)中國半導(dǎo)體協(xié)會(huì)集成電路設(shè)計(jì)分會(huì)理事長魏少軍在 2015 設(shè)計(jì)業(yè)年會(huì)開幕式上做的報(bào)告，2015 年大陸集成電路設(shè)計(jì)業(yè)前十大公司銷售額占全行業(yè)總收入的比例為 43.79%，與美國硅谷的超過 80%或中國臺(tái)灣地區(qū)的超過 70%相比，行業(yè)集中度確實(shí)偏低。

大陸集成電路設(shè)計(jì)業(yè)集中度相對較低

“收購或者并購我們肯定考慮過，因?yàn)楝F(xiàn)在多數(shù)企業(yè)的有機(jī)成長速度，趕不上中國半導(dǎo)體市場這個(gè)大火車的速度?！本Х桨雽?dǎo)體副總經(jīng)理劉宏鈞也這樣表示。

晶方半導(dǎo)體副總經(jīng)理劉宏鈞

大并購有什么負(fù)面作用嗎？“我認(rèn)為明年是有收有放的一年。收是因?yàn)檫@個(gè)行業(yè)繼續(xù)有整合的動(dòng)作，特別是大基金的注入，放是因?yàn)槲覀儠?huì)有更多的新產(chǎn)品新研發(fā)在明年發(fā)生。但我覺得中國并不需要那么多的并購合并，除非有一加一大于二的效果，中國可以有更多的放，更多的百家爭鳴，可以釋放不同的設(shè)計(jì)想法。在并購過程當(dāng)中，一些想法會(huì)被磨滅。” 明導(dǎo)國際（Mentor Graphics）亞太區(qū)技術(shù)總監(jiān) Russell Lee 這樣表示。

明導(dǎo)國際（Mentor Graphics）亞太區(qū)技術(shù)總監(jiān) Russell Lee

?

?

先進(jìn)工藝已經(jīng)使得單純追求上市時(shí)間成為過去式
上市時(shí)間（Time to Market）是所有設(shè)計(jì)公司一直面臨的一個(gè)魔咒。時(shí)間是摩爾定律的一個(gè)要素，沒有在規(guī)定的時(shí)間完成設(shè)計(jì)，推出產(chǎn)品，意味著設(shè)計(jì)公司失去了一年左右的市場窗口。

但是到先進(jìn)工藝以后，盲目追求上市時(shí)間造成的損失可能超過進(jìn)度延誤造成的損失，高通的驍龍 810 就是一個(gè)最明顯的例證。高通幾乎沒有在公開場合承認(rèn)過驍龍 810 發(fā)熱存在問題，但是高通的各個(gè)合作廠商為了使用驍龍 810 而對手機(jī)系統(tǒng)的散熱絞盡腦汁，甚至為此申請了諸多專利，驍龍 810 到底熱不熱大家都心知肚明。

小米為解決驍龍 810 散熱問題已申請 5 項(xiàng)專利

雖然高通也對驍龍 810 進(jìn)行過改版，但對于先進(jìn)工藝節(jié)點(diǎn)，在一個(gè)爛設(shè)計(jì)上改來改去，最終消耗的不過是自己的信心、口碑與客戶的信任。驍龍 810 不但坑了高通的眾多隊(duì)友，對高通自身傷害更深。高通在 2015 年?duì)I收預(yù)計(jì)同比減少 40 億美元（增長率同比下降 20%），超過全球第五大設(shè)計(jì)公司 AMD 的全年?duì)I收，雖然與 2015 年智能手機(jī)市場增速放緩及高通在全球遭遇反壟斷調(diào)查有關(guān)，但對比其競爭對手聯(lián)發(fā)科（-8%）和展訊（40%）的增長率，驍龍 810 作為過去一年高通的旗艦產(chǎn)品，對營收不佳有多少“貢獻(xiàn)”可想而知。

IC Insights 預(yù)計(jì)高通（Qualcomm)2015 年銷售額比 2014 年減少 40 億美元，同比下降 20%

所以半導(dǎo)體公司應(yīng)該從追求上市時(shí)間，轉(zhuǎn)變到追求上市質(zhì)量（Time to Quality）上來?！白?16nm 或者 10nm 工藝，不允許出什么錯(cuò)誤。如果出錯(cuò)，將會(huì)成為影響公司生存的問題，這一點(diǎn)與老的節(jié)點(diǎn)不太一樣，”楷登電子（Cadence）全球副總裁兼亞太區(qū)總裁石豐瑜分析道，“我們希望中國有更多的公司進(jìn)入全世界前十大設(shè)計(jì)公司之列。要做到全世界前十大的排名，除了要看得遠(yuǎn)以外，我覺得還要走得穩(wěn)。”這是石豐瑜給中國設(shè)計(jì)公司的建議，為什么沒有強(qiáng)調(diào)快呢？石豐瑜是這樣解釋的，“每個(gè)人都強(qiáng)調(diào)快，但回顧過去一二十年，也沒有人跑多快。我們深圳的海思公司十年磨一劍，基帶芯片要是放棄早就可以放棄了，十年后海思磨出一把劍，這把劍真的是把碧血?jiǎng)Γ　?/p>

楷登電子（Cadence）全球副總裁兼亞太區(qū)總裁石豐瑜

先進(jìn)工藝也對設(shè)計(jì)方法學(xué)提出了挑戰(zhàn)，設(shè)計(jì)公司需要調(diào)整過去的設(shè)計(jì)方法學(xué)以適應(yīng)新工藝的變化?！拔覀儚?40nm 這個(gè)節(jié)點(diǎn)就開始注意到，過去的設(shè)計(jì)方法學(xué)已經(jīng)不太適應(yīng)現(xiàn)在的工藝，”普迪飛（PDF Solutions）半導(dǎo)體技術(shù)公司全球副總裁兼中國區(qū)總裁房華說道，“設(shè)計(jì)公司與晶圓代工廠之間是通過一整套的設(shè)計(jì)規(guī)則來溝通的，晶圓代工廠原來提供的整套設(shè)計(jì)規(guī)則是告訴設(shè)計(jì)工程師什么事情不可以做，工程師可以根據(jù)設(shè)計(jì)規(guī)則充分發(fā)揮自己的想象力，因此做出的設(shè)計(jì)在圖形組則上幾乎是無限制的。但是進(jìn)入先進(jìn)工藝以后，漏電流、性能、功耗等與設(shè)計(jì)圖形（Pattern）強(qiáng)相關(guān)，如果設(shè)計(jì)圖形的可能性還是不加限制會(huì)帶來過大的變異性，這種過大的變異性將導(dǎo)致工藝生產(chǎn)非常難控制。”

普迪飛（PDF Solutions）半導(dǎo)體技術(shù)公司全球副總裁兼中國區(qū)總裁房華

因此房華呼吁通過產(chǎn)業(yè)鏈上下游合作來系統(tǒng)性地解決這個(gè)問題，“我們需要采取一個(gè)全產(chǎn)業(yè)鏈整合的方式來做，設(shè)計(jì)公司與晶圓廠和 EDA 公司一起來制定新的規(guī)則，規(guī)范設(shè)計(jì)圖形，建立模板，在一個(gè)相對規(guī)整的基礎(chǔ)平臺(tái)上，每家設(shè)計(jì)公司再去發(fā)揮自己的聰明才智與創(chuàng)造力。通過設(shè)計(jì)優(yōu)化生產(chǎn)制造窗口，并結(jié)合對設(shè)計(jì)空余面積的有效利用實(shí)現(xiàn)對生產(chǎn)工藝的有效監(jiān)控。這一方法已經(jīng)在 PDF 與幾大設(shè)計(jì)公司在最先進(jìn)制程的合作中得到驗(yàn)證，成效顯著”

?

晶圓產(chǎn)能規(guī)劃大肆擴(kuò)大，設(shè)計(jì)公司未來消化得了嗎？
大陸 2015 年晶圓產(chǎn)能規(guī)劃大幅提升，臺(tái)積電計(jì)劃在南京新建一座 12 吋廠，聯(lián)電與力晶分別設(shè)在廈門與合肥的 12 吋工廠已經(jīng)動(dòng)工，格羅方德（GlobalFoundries）也有傳聞要在重慶建廠（可能 8 吋），算上中芯國際的話，全球前四大純代工廠都計(jì)劃在大陸擴(kuò)大產(chǎn)能。麥肯錫甚至預(yù)測，從現(xiàn)在到 2025 年，全球新增的晶圓產(chǎn)能都在中國境內(nèi)。雖然中國集成電路設(shè)計(jì)業(yè)發(fā)展迅速，但大陸地區(qū)設(shè)計(jì)業(yè)占全球的比例也就 20%（以 2014 年 IC Insights 數(shù)據(jù)估算，2014 年中國臺(tái)灣地區(qū)設(shè)計(jì)業(yè)占全球比例 18%，大陸今年銷售額有望超越中國臺(tái)灣，而全球設(shè)計(jì)業(yè)銷售額下降 5%以內(nèi)，所以大陸地區(qū)占比可能在 20%左右），加上中國臺(tái)灣地區(qū)也只有不到 40%，能否完全消化這多出來的產(chǎn)能呢？眾晶圓代工廠又如何看待大陸地區(qū)的產(chǎn)能爭奪戰(zhàn)呢？

麥肯錫預(yù)測從 2014 到 2025 年，全球晶圓產(chǎn)能增長等于中國區(qū)產(chǎn)能增長

“最近很多人問我們，大陸新增這么多晶圓廠，對于中芯國際會(huì)有什么沖擊？我的回應(yīng)都是一樣的，”中芯國際市場營銷資深副總裁許天燊直面這個(gè)問題，“我們一直強(qiáng)調(diào)中國市場是最大的機(jī)會(huì)，而本地化對該市場的客戶是非常重要的一環(huán)，如今幾乎所有的同業(yè)競爭對手都要在大陸設(shè)廠，證明了這一點(diǎn)。但另一方面，由此可能出現(xiàn)的產(chǎn)能積聚現(xiàn)象，對我們自身也形成了一種激勵(lì)，讓我們更加努力面對挑戰(zhàn)。需要注意的一點(diǎn)是，是新增的產(chǎn)能是不是由市場機(jī)制產(chǎn)生出來的，如果產(chǎn)能增加是基于有效需求而來，這是很好的事情，中芯國際一如既往保持開放、歡迎的態(tài)度。”

聯(lián)電對于臺(tái)積電南京計(jì)劃建廠的反應(yīng)也相當(dāng)平靜，“臺(tái)積電的技術(shù)相對比較領(lǐng)先，能夠從 2018 年切入 16nm 節(jié)點(diǎn)很合理，臺(tái)積電與其他廠商還是有區(qū)別，即使到 2018 年（16nm 工藝）也不會(huì)遇到太大的競爭，我們是一個(gè)錯(cuò)位競爭，聯(lián)電的廈門工廠將專注于 40nm 和 28nm，相對來說比較成熟?！甭?lián)華電子亞太暨歐洲銷售資深副總經(jīng)理徐建華頗為冷靜的回應(yīng)。

聯(lián)華電子亞太暨歐洲銷售資深副總經(jīng)理徐建華

芯原股份有限公司創(chuàng)始人、董事長兼總裁戴偉民認(rèn)為，有競爭是好事，競爭總比壟斷好，“我認(rèn)為還是正面的?！?/p>

芯原股份有限公司創(chuàng)始人、董事長兼總裁戴偉民

處于輿論中心位置的臺(tái)積電卻拒絕就南京建廠問題做出評論，羅鎮(zhèn)球表示由于現(xiàn)在中國臺(tái)灣地區(qū)政府尚未對該議案批準(zhǔn)，所以不好做出回應(yīng)。至于如何評價(jià)競爭對手在大陸的布局，羅鎮(zhèn)球亦以“不方便回答，答了可能會(huì)得罪人”為由未做正面回應(yīng)。

不過他認(rèn)為，半導(dǎo)體企業(yè)還是更適合獨(dú)資?！熬臀业挠^察，從全世界半導(dǎo)體行業(yè)這么多年來看，合資的公司都走不久，只有獨(dú)資的公司越做越強(qiáng)。這是這個(gè)行業(yè)的特色，特別是制造業(yè)。你看最強(qiáng)的幾個(gè)公司，英特爾、三星、臺(tái)積電，甚至包括后面幾個(gè)，都是獨(dú)資公司。半導(dǎo)體行業(yè)特色就是執(zhí)行力與決策要很集中，半導(dǎo)體是智力密集、資本密集的行業(yè)，資本支出非常重，事權(quán)與決定權(quán)要非常統(tǒng)一才能做得好?！?/p>

許天燊則表達(dá)了對于產(chǎn)能過剩的擔(dān)心，“對于整個(gè)產(chǎn)業(yè)來說，如果產(chǎn)能擴(kuò)充超過了市場的自然機(jī)制產(chǎn)生的需求，將會(huì)導(dǎo)致供需不平衡?？赡艹霈F(xiàn)產(chǎn)銷率下降、庫存增加等狀況，從而導(dǎo)致企業(yè)之間發(fā)生價(jià)格戰(zhàn)，惡性競爭加劇，進(jìn)而對整個(gè)產(chǎn)業(yè)帶來傷害。這就背離了國家扶持產(chǎn)業(yè)發(fā)展的初衷?！?/p>

與非網(wǎng)分析師王樹一認(rèn)為，許天燊的擔(dān)心不無道理。半導(dǎo)體投資火起來對整個(gè)行業(yè)是好事，但對于現(xiàn)在已經(jīng)在一些地方出現(xiàn)的虛火現(xiàn)象，必須加以重視。固然大陸在晶圓制造尤其是 12 吋晶圓制造上在全球的占比非常低，但晶圓廠投資規(guī)模巨大，所需人力物力極多，工廠建好以后如果開工率不能得到保證又會(huì)使得回收期極其漫長，若不做好規(guī)劃一窩蜂上大量 12 吋廠的話，必然會(huì)造成重復(fù)建設(shè)與資源浪費(fèi)，甚至?xí)绊懙秸麄€(gè)中國半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的布局。對于各地大建晶圓廠可能帶來的資源浪費(fèi)，老杳與顧文軍都曾發(fā)聲，我在這里也呼吁應(yīng)對此問題予以重視。

?

我們已經(jīng)把水?dāng)嚋?/strong>
2015 年是中國半導(dǎo)體行業(yè)全面出擊的一年，不僅將有兩家大陸設(shè)計(jì)企業(yè)（海思與展訊，根據(jù) IC Insights 的預(yù)計(jì)）進(jìn)入全球前十大之列，而且其他領(lǐng)域也取得了突破。